LCI e LCA: O Que São, Como Funcionam e Por Que São Isentas de Imposto em 2026

Investimentos

LCI e LCA são dois dos investimentos mais queridinhos dos brasileiros. Além de seguros e rentáveis, eles possuem uma grande vantagem: são isentos de imposto de renda para pessoas físicas.

Neste guia completo, você aprenderá o que são LCI e LCA, como funcionam e se realmente valem a pena em 2026.

O que é LCI?

LCI significa Letra de Crédito Imobiliário.

Quando você investe em LCI, está emprestando dinheiro para bancos financiarem o setor imobiliário, como:

Financiamento de imóveis
Construção civil
Projetos habitacionais

O que é LCA?

LCA significa Letra de Crédito do Agronegócio.

Seu dinheiro é usado para financiar o agronegócio brasileiro, como:

Plantio
Colheita
Produção agrícola
Pecuária

Por que LCI e LCA são isentas de imposto?

O governo concede isenção de IR para incentivar investimentos nos setores imobiliário e agrícola, considerados estratégicos para o crescimento do país.

LCI e LCA são seguras?

Sim. Assim como o CDB, LCI e LCA são protegidas pelo FGC – Fundo Garantidor de Créditos, com cobertura de até R$250.000 por CPF e por instituição.

Quanto rende investir em LCI e LCA em 2026?

Exemplo prático:

Investimento: R$10.000
LCI rendendo 95% do CDI
Prazo: 12 meses

Rendimento aproximado: R$1.100 líquidos

(equivale a cerca de 112% do CDI bruto em investimentos tributados)

LCI e LCA x CDB: qual rende mais?

Critério	LCI / LCA	CDB
Imposto	Isento	Até 22,5%
Segurança	Alta	Alta
Liquidez	Média	Alta
Rentabilidade líquida	Muito boa	Boa

Qual é o valor mínimo para investir?

Depende da instituição:

A partir de R$100
Média do mercado: R$1.000 a R$5.000

LCI e LCA têm liquidez diária?

Geralmente não.
Possuem prazo mínimo de carência, normalmente:

90 dias
180 dias
360 dias

Por isso, não são ideais para reserva de emergência.

Quando vale a pena investir em LCI e LCA?

Médio prazo
Longo prazo
Objetivos definidos
Para quem quer mais rentabilidade líquida

Onde investir em LCI e LCA em 2026?

Melhores plataformas:

XP Investimentos
Rico
BTG Pactual
Inter
C6 Bank
Modal

Estratégia inteligente para LCI e LCA

Estratégia 50-50:

50% LCI
50% LCA

Isso garante diversificação entre setores.

LCI e LCA protegem contra inflação?

Indiretamente, sim, pois geralmente acompanham o CDI, que tende a subir quando a inflação aumenta.

Erros comuns ao investir em LCI e LCA

Ignorar o prazo de carência
Investir dinheiro que pode precisar
Escolher taxas muito baixas
Concentrar tudo em um só banco

Perguntas frequentes

Qual é melhor: LCI ou LCA?

Ambas são excelentes. A diferença está no setor financiado.

LCI e LCA rendem mais que a poupança?

Sim, com folga.

Posso resgatar antes do prazo?

Normalmente não. É preciso aguardar a carência.

LCI e LCA são investimentos extremamente vantajosos em 2026, principalmente por oferecerem isenção de imposto + boa rentabilidade + alta segurança. São ideais para quem busca crescimento com baixo risco.